Co je ztrátou trailing stop v denním obchodování?

Závěsná zastávka je typ příkazu stop loss, který kombinuje prvky řízení rizik a řízení obchodu. Závěsné zastávky jsou také známé jako zastávky chránící zisk, protože pomáhají uzamknout zisk z obchodu a současně omezují částku, která se ztratí, pokud se obchod nedostaví. Závěsné zastávky lze nastavit tak, aby fungovaly automaticky s většinou makléřů / softwaru, nebo že obchodník může ručně implementovat trailing stop.

Jak trailing stop funguje

Závěsná zastávka je zpočátku umístěna stejným způsobem jako běžný stop loss order. Například koncová zastávka pro dlouhý obchod by byla objednávka prodeje a byla by umístěna za cenu, která byla pod obchodním údajem. Hlavní rozdíl mezi pravidelnou zastávkou a koncovou zastávkou je to, že koncová zastávka se pohybuje, když se cena pohybuje. Například za každých pět centů, které se cena pohybuje, koncová zastávka by také posunula pět centů. Závěsné zastávky se pohybují pouze ve směru obchodu, takže pokud jste dlouho a cena se zvýší o 10 centů, stop loss se také zvýší o 10 centů. Ale pokud cena začne klesat, stop loss se nehýbe.

Pokud je dlouhý obchod zadán na 40 dolarů, deset centů na konci by bylo umístěno na 39 dolarů. 90. Pokud se cena poté přesunula na 40 dolarů. 10, koncová zastávka by se pohybovala na 40 dolarů. Pokud cena pokračovala až do výše 40 USD. 20, koncová zastávka by se pohybovala na 40 dolarů. 10.

Pokud se cena vrátila zpět na 40 dolarů. 15, koncová zastávka by zůstala na 40 dolarů. 10. Pokud cena pokračovala a dosáhla 40 dolarů. 10, koncová zastávka by opustila obchod ve výši 40 USD. 10, přičemž chránila deset centů zisku (na akcii).

Je to stejný scénář pro krátký obchod, s výjimkou toho, že očekáváme, že cena klesne, a proto je ztráta koncové stopy zpočátku umístěna nad vstupní cenu.

Je-li krátký obchod zadán na 20 dolarů s 10 centovou stopovou ztrátou, pokud se cena pohybuje až na 20 dolarů. 10 jsme zastaveni s ztrátou 10 centů. Pokud cena klesne na 19 dolarů. 80, naše stop loss ztrácí na 19 dolarů. 90. Pokud cena stoupne na 19 dolarů. 85, naše stop loss zůstává tam, kde je. Pokud cena klesne na 19 dolarů. 70, naše zastavení ztráty klesne na 19 dolarů. 80. Pokud cena stoupne na 19 dolarů. 80 nebo vyšší, zastavíme se z obchodu s 20 centovým ziskem (na akcii).

Jak nepoužít trailing stop

Obvyklou chybou je umístit koncovou zastávku, která je příliš blízká aktuální ceně. Příkladem by byla ztráta jednoho nebo dvou centů. Většina cen akcií se vždy každou minutou pohybuje nejméně o pár centů, takže umístění ztráty na konci stop příliš blízko ke vstupu bude obvykle způsobeno zastavením předtím, než dojde k nějakému smysluplnému pohybu cen.

Závěsné zastávky by měly být umístěny ve vzdálenosti od aktuální ceny, kterou neočekáváte, pokud nebude dosaženo změny směru.Například trh, který obvykle kolísá v rozmezí 10 centů, zatímco se stále pohybuje ve stejném směru trendu, by potřeboval stopu, která by byla větší než deset centů, ale nebyla tak velká, že celý bod koncové stopy byl negován .

Obecně platí, že zastávková ztráta by vás měla dostat z obchodu, pokud je vysoká pravděpodobnost, že se změní ceny vašeho obchodu a vymaže se váš zisk.

Závěsné zastávky jsou prospěšné tím, že zablokují zisk, protože cena se pohybuje v naší prospěch. Vracíme se, že někdy nás vynechávají z obchodu v nevhodném čase (cena není ve skutečnosti obrácená, ale jen trochu zpět). Alternativou ke ztrátě koncové stopy je využití zisku.

Jak umístit nebo přemístit ztrátu stop

Většina makléřů poskytuje typ zadržení stop trailing stop. Při umístění ztráty zastavení zvolte "Trailing Stop" nebo "Trailing Stop Loss". Nastavte, kolik míst, které chcete dát obchodu, například 10 centů, 20 centů, 5 centů apod. Potvrďte objednávku a zastavovací ztráta se nyní automaticky pohybuje při pohybu cen.

Obchodníci mohou také stopovat svou ztrátu ručně.

Jednoduše mění cenu své stop loss při pohybu cen.

Konečné slovo o trailing stop loss objednávkách

Někteří obchodníci používají koncové zastávky s každým obchodem, který dělají, a někteří obchodníci nikdy nepoužívají koncové zastávky. Volba je na tobě. Ziskové cíle jsou také životaschopným východem a mohou být použity namísto nebo ve spojení s ztrátou koncové stopy. Nastavte automatickou přestávku na zastávku nebo ručně upravte stopovací ztrátu sami. Nenastavujte ztrátu koncového zastavení příliš blízko vstupu, protože to pravděpodobně povede k předčasnému ukončení. Účelem ztráty z koncové stopy je zachytit zisk, když se cena pohybuje směrem k nám a vyvedeme nás, pokud se cena potenciálně změní.

Aktualizováno Cory Mitchell, CMT.