Poplatky za vzájemné fondy

První věc, kterou chápete o poplatcích za podílové fondy, je, že ať už vidíte poplatky za podílové fondy, nebo ne, zaplatíte jim.

Poplatky za vzájemné financování se budou lišit, především podle příslušné třídy akcií fondu. Existují různé třídy akcií každého podílového fondu k nákupu (podílový fond může investorům nabízet různé třídy akcií - rozdíly jsou v poplatcích a výdajích podílových fondů na každé třídě akcií).

Některé běžné třídy akcií jsou: třída A, třída B a třída C. Každá třída akcií vyžaduje správu a provozní poplatek a řada tříd akcií účtuje poplatek 12b-1.

Poplatky za správu a provozní poplatky za podílové fondy

Všechny třídy akcií podílových fondů přenášejí poplatky, které jsou vypláceny z majetku fondu investičním poradcům fondu (na rozdíl od placení poradce, který fond prodává). Jinými slovy, investoři vidí tyto poplatky jako snížení jejich čisté výnosy oproti výdajům na jejich bankovním nebo zprostředkovatelském prohlášení.

Poplatky a výdaje se značně liší od fondu až po fond a mohou se pohybovat v rozmezí od méně než. 10% až více než 2.00%, v závislosti na investičním stylu, tržní kapitalizaci, majetku fondu, fondu fondu a třídě akcií fondu.

Podílový fond 12b-1 Poplatky

SEC Pravidlo 12b-1 opravňuje podílník na placení poplatků za distribuci a služby akcionářům makléřům za účelem kompenzace jejich prodeje a prodeje svých akcií fondů.

Úřad pro finanční regulaci (FINRA) omezuje výši těchto poplatků 12b-1 na 1,00%. Tyto poplatky jsou odečteny přímo z majetku fondu (tj. Investor nevidí poplatek za své bankovní nebo zprostředkovatelské prohlášení).

Poplatky za podílové fondy a akcie třídy A

Akcie třídy A obecně mají poplatky za prodej na frontě (známé také jako "zatížení").

Náklad je placen poradci za nákup podílových fondů jménem investorů. Komise pro cenné papíry (SEC) neuplatňuje omezení velikosti zatížení z prodeje účtovaných fondem, avšak společnost FINRA ukládá omezení ve výši 8,5% (ačkoli podle SEC je většina finančních prostředků mnohem nižší než tato) .

Je důležité si uvědomit, že máte nárok na zlomení slev na poplatky za prodej na frontě, pokud si koupíte určitou částku (nebo se zavazujete investovat určitou částku) podílových fondů, nebo pokud si koupíte určitou částku různých prostředků v rámci stejné rodiny fondů. Akcie třídy A, stejně jako všechny fondy, mají poplatky za správu investic, které jsou vypláceny společnosti fondů, aby spravovaly investice fondu. Mnoho akcií třídy A také nese 12b-1 poplatek (12b-1 poplatek ve výši 25% je obyčejný), který se používá placený poradce pro jeho průběžné služby.

Podílové listy třídy B mají také poplatky za podílové fondy

Akcie třídy B nesou poplatky za prodej na frontě, ale mají podmíněný odložený prodejní poplatek (CDSC) a vyšší poplatek 12b-1 (poplatek 12b-1 1% je běžné).CDSC je odkupní poplatek uložený akcionářům, pokud prodávají své akcie ve fondu před obdobím odkupu. CDSC není vyplácena poradci, ale je vyplácena společnosti fondů na pokrytí různých nákladů.

Tyto náklady zahrnují předem provizi poradce (často až 4%). Opět platí, že investoři tyto doprovodné provize nezaplatí poradci.

Částka CDSC je uvedena v prospektu fondu a závisí na tom, jak dlouho investor drží své akcie. Mnohé akciové fondy třídy B mají CDSC, který je snížen na 0% v šesti letech a v roce sedm konvertovaných na akcie třídy A (která nese žádné odkupné poplatky a má nižší 12b-1 poplatky).

Například pokud si zakoupíte 10 000 dolarů podílu podílových listů třídy B, okamžitě se do fondu okamžitě investuje 10 000 dolarů (na rozdíl od akcie třídy A, kde se odečte od celkové investice odměna za prodej ). Pokud však tyto akcie prodáte ve fondu během prvního roku, můžete vám účtovat CDSC ve výši 5%, abyste mohli své akcie vykoupit.

Akcie třídy C a poplatky za podílové fondy

Obecně platí, že akcie třídy C nemají předem vynaložené náklady, ale účtují CDSC 1% za jeden rok.

Akcie třídy C obecně nesou 12b-1 poplatek ve výši 1% a nepřevádějí na akcie třídy A (poplatek 12b-1 není snížen).

Nabízejí akcie bez poplatků za podílové fondy?

Akcie bez podílu na podílovém fondu jsou tradiční splátky investorů nebo poradců, kteří účtují investiční poplatek založený na aktivech. Nezařazené zásilky nesou náklady na prodej a obecně mají nižší poplatky za správu (a žádné poplatky za 12b-1).

Aktualizováno Kent Thune, 28. dubna 2016.