Specifické faktory řízení cen Penny akcií

Pokud jde o akcie s nízkými cenami, většina investorů se domnívá, že ceny akcií se pohybují korporátními zisky, akvizicemi, novými zákazníky nebo obrovskými kontrakty. Zatímco tyto vlivy mohou mít dopad, existuje celá řada dalších faktorů, které mohou řídit ceny penny akciových společností.

Ve skutečnosti je mnoho z těchto vlivů často přehlíženo, ignorováno nebo prostě prostě špatně pochopeno. Zatímco řidičů cen, o kterých tu budeme hovořit, nejsou úspěchy na akciovém trhu, jsou to "vše a konec", půjdou vám dlouhou cestou k pozvednutí na další úroveň.

Vždy navrhuji, aby se podíval na každý jeden faktor, který byste mohli, jakmile se rozhodnete přejít do vodních zásob. Pokud uvažujete o obchodování s nízkou cenou investic, vaše výsledky budou přímo úměrné množství práce, kterou jste provedli při analýze.

Bohužel, většina investorů jednoduše nepostoupí dostatečně hluboko. Vzhledem k tomu, že zásoby penny jsou typicky menší a volatilnější společnosti, netrpí to hodně, aby je vykolejily, nebo je vyhazovaly z kurzu, ani příliš nezvyšuje vyšší ceny - to znamená, že musíte být na vrcholu svou hru!

Za tímto účelem rozšiřujeme následující poznatky o faktorech, které skutečně řídí ceny. V mnoha případech vás možná trochu překvapí … a tak se potápíme přímo.

Níže uvádíme několik méně zřejmých, ale stejně důležitých, cenových řidičů, které budou házet akcie levných cenných papírů.

Technická nerovnováha v obchodování:

V některých případech je ve srovnání s prodejem příliš mnoho nákupů ve srovnání s prodejem nebo příliš mnoho prodeje. Tato technická nerovnováha často není spojena ani s činnostmi podkladové společnosti, nicméně může se zřídit pouze kvůli náhodě nebo načasování investorů.

To se stává obzvláště pravdou s penězovými akciemi, protože obvykle akcie s nižšími cenami budou mít méně kupujících nebo budou mít v každém daném okamžiku méně prodejců. Tato tenká obchodní činnost může často mít za následek značnou technickou nerovnováhu.

Přemýšlejte o tom jako o raftu s 10 lidmi. "Námořní loď" (nebo nějaká kombinace desek, lana a prken) může plavat dobře, ale z času na čas může být na jedné straně příliš mnoho lidí, což způsobí, že raft se špičkou.

Stejná teorie platí pro všechny tržně zásobované akcie. Pokud pouze v průměru 5 000 dolarů akcií obchoduje ruce v daný den, ale pak někdo skladuje $ 22, 575 z akcií za minutu, pak ten penny by trpěl technickou nerovnováhou.

V našem příkladu by pravděpodobně nebylo dost poptávka po nákupu, aby se podařilo držet akcie, pod váha někoho, kdo prodával $ 22, 575 v hodnotě investice.Cena akcií by byla nádržou, dokud prodej nebyl absorbován kupujícími.

Nakonec, když technická nerovnováha (která je svou povahou obvykle dočasná a umělá) se absorbuje v průběhu času, akcie se často pohybují zpátky tam, kde se nacházejí. Ať už to trvá minuty, dny, týdny nebo měsíce, zásoby penny se zpravidla odrážejí do bývalých úrovní.

Existuje mnoho dočasných technických nevyvážeností. Skvělé investoři by mohli zaznamenat náhlou prodejní aktivitu a být schopni zachytit malou pozici za hluboce podhodnocenou cenu.

Může být obtížné předvídat potenciální nerovnováhu a / nebo stejně těžké profitovat z jejich příchodu, ale je to možné. Například řada akcií je náchylnější k technickým nerovnováhům, neboť se v minulosti mnohokrát procházela.

Když trochu poptávka po poptávce vyvolá cenu akcií nebo možná jen malá část poptávky po prodeji tlačí cenu akcií nižší, moudří investoři budou sledovat, jak se obchoduje s akciemi. Jsou-li akcie velmi řídce obchodovány a jsou náchylné k technické nerovnováze, může mít smysl a být výhodné vstupovat do obchodních příkazů značně pod aktuální tržní cenou.

Na druhou stranu může mít smysl nastavit své prodejní příkazy vyšší než aktuální obchodní cena. V každém okamžiku by nákup mohl způsobit, že akcie budou mít vyšší nároky jen kvůli dočasné technické a rovnováze.

Růst společnosti:

Růst! Růst! Růst! Chcete vidět růst co nejvíce aspektů společnosti, jak můžete. (Ano, to je zdravý rozum, ale jen se mnou na chvíli medvědět, až se dostanu k části o násobcích výsledků).

Když společnost vidí, že jejich příjmy rostou a / nebo jejich výnosy stoupají a jejich tržní podíl se balónuje, zatímco jejich zákaznická základna se rozšiřuje spolu s jejich ziskovými maržemi, cena akcií bude téměř jistě následovat. To je opravdu obraz celé hodnoty, která stojí za to víc než součet částí.

Tím myslím, že zatímco jediný aspekt růstu může mít za následek zvýšení cen v podniku, když uvidíte, že růst se objeví na více frontách najednou, budou pozitivní výsledky vynásobeny. Obvykle to znamená, že společnost se rychle rozšiřuje, přičemž na své cestě bude mít vyšší cenu akcií.

Rozšíření v odvětví nebo průmyslu:

Pokud se společnost zabývá odvětvím nebo průmyslovou skupinou, která se rozrůstá, je to trochu jako mít vítr z operačního hlediska. Pokud podnik přináší 2 procenta podílu na trhu pro určitou obchodní koncepci a tento trh se zdvojnásobí, podnik může zaznamenat zdvojnásobení svých výnosů (aniž by udělal nic jiného).

To je pravděpodobné, i když jejich podíl na trhu zůstává nastaven na přesně stejnou částku - což je 2 procenta v případě tohoto příkladu. V perfektním světě byste viděli, že by společnost, která se zabývala, prohlašovala za stále se rozšiřující procentní podíl na celkovém trhu, přičemž se současně rozšiřuje i celková velikost tohoto trhu.

Řekl jiným způsobem, že vlastnictví akcií v rostoucí společnosti je skvělé, ale je to stejně dobré, když se celý sektor nebo průmyslová skupina také rozšiřuje. Ve skutečnosti je to velmi odpouštějící v tom smyslu, že když se průmysl rozrůstá, může podkladová činnost vypadat, jako by se rozšiřovala a rostla bez ohledu na to, jak dobře dělají ve vztahu ke své konkurenci.

Nejlepší scénář je najít malou akciovou společnost, která zachycuje větší procento z celkového podílu v průběhu času, zatímco podkladový trh také roste. Je také tajemstvím dlouhodobého úspěchu při spekulativním investování.

Hledání výnosů:

Vzhledem k tomu, že akciové trhy rostou, jsou peněžní manažeři docela nadšeni, protože jejich akcie se pravděpodobně daří dobře. Zároveň se investoři stávají závislými na snadném návratu nebo na velkých ziscích, které vidí.

To, co se obvykle stává, je, že tito investoři i nadále hledají ještě lepší výnosy, nebo přinejmenším zachovávají typy zisků, na které si zvykli. Vzhledem k tomu, že zisky z jejich dřívějších investic se trochu zpomalí, začnou hledat dolů pro další investiční kanály, které by mohly vrátit dny velkých výnosů.

Například pokud se stálá investice s modrými čipy vrátí za několik let o 8 procent, ale poté začne růst pouze o 3 procenta za rok, akcionáři a investoři by mohli hledat něco trochu riskantnějšího … ale který má větší návratnost. Budou se stále více angažovat v rizikových aktivech (např. V middle-cap, micro-cap, penny stocks) při hledání 8 procent, na které si zvykli.

To znamená, že se obvykle zaměřují na rizikovější investice, mezi něž patří i penny. Stárnutí tržní rally obvykle vede k většímu zájmu (a peněžnímu toku) na spekulativní aktiva.

Jinak řečeno, v této honbě za výnosy nebo zisky se investoři stávají otevřenější k rizikovějším investicím. Když se býčí trh s širšími burzami a blue-chip akciemi začne pomalu snižovat, spousta peněz najde svou cestu dolů k akciem, které obchodují s penězovým skladovým územím.

Vzhledem k tomu, že tento peněžní tok přichází do nízkých cen akcií, kupní tlak může zvýšit ceny akcií. Platí to zejména u peněz, které jsou často obchodovány s penězi, které mohou být často vyvedeny do cen, a to i s nejmenším množstvím kupní poptávky.

Média miluje dobrý příběh (ať už je to Donald Trump, Bitcoin, Pokemon Go nebo elektrická auta). Když se pokrytí snaží udržet diváky zapojené a vrátit se, zdvojnásobí se na toto téma.

Co se stane, jak jsme viděli s penězi marihuany a digitálními měnami v posledních letech, je to, že nekonečné mediální pokrytí přivádí k této koncepci mnoho investorů. Okrajově nebo méně zkušení investoři budou sledovat trendové příběhy, že "pokud je to v televizi, musí to být dobrá investice!" To nemohlo být dále od pravdy, vzhledem k tomu, že v době, kdy se příběh rozlévá po celém hlavním médiu, je příležitost pro investory zpravidla už dávno pryč.

- <->

Shrnutí

Cena

e Ovladače: Zatímco většina cenových řidičů popsaných výše nebude ve většině případů přítomna v penězích, Pojď do hry. Právě v těchto okamžicích mohou být akcie možné koupit za slevu nebo možná prodat s velkým ziskem. Uvědomte si některé faktory, které skutečně mění ceny, znamená, že budete mít více příležitostí než téměř všichni ostatní obchodníci. Prostřednictvím vědomí budete mít jasnost a díky jasnosti můžete lépe rozhodovat o nákupu a prodeji.

Mějte na paměti, že cenové řidiče diskutované výše se mohou vztahovat na společnosti s modrými čipy a velkými čepičkami stejně jako u peněz. Samozřejmě, dopad a příležitosti budou největší, pokud ovlivní nejmenší investice.

Koneckonců, čím menší je, tím méně energie potřebná k jeho přesunutí. Když několik tisíc dolarů nákupu nebo prodeje může přesunout cenu akcií, uvidíte, že události jako hype médií, technická nerovnováha a další faktory popsané výše mají velký dopad.

Masivní společnost jako IBM nebo Exxon může mít technickou nerovnováhu, ale obvykle bude mnohem menší a krátkodobější než ten, který postihuje drobnou společnost. To je důvod, proč se mezi penězovými zásobami najdou vždy nejlepší příležitosti, pokud budete chápat, co je

skutečně

cenou.