Klíčem k nalezení akcií, které vás budou bohatě

Nesčetní úspěšní investoři, podnikatelé a finančníci důrazně uvedli a prokázali svou vlastní kariérou dlouhou dobu výkonnost akcií nejvíce koreluje s výnosem z vlastního kapitálu . Jak to uvedl jeden známý investor, i když si koupíte firmu za obrovskou slevu, pokud držíte akcie po dobu pěti, deset nebo více let, bude velmi nepravděpodobné, že budete moci vydělat více než ROE vytvořené podkladovým podnikem.

Stejně tak dokonce i rozumnější cena nebo mírně vyšší poměr ceny k zisku pro lepší podnik, který získá z kapitálu šestnáct nebo sedmnáct procent, budete mít velmi, velmi dobré výsledky za dvacet nebo třicet let.

Vynikajícím příkladem je Johnson & Johnson. Podle zprávy společnosti "jsme zaznamenali náš 74. roční růst tržeb, náš 23. ročník růstu výdělků upravený o speciální poplatky a 44. rok po sobě následuje zvýšení dividend. Jedná se o záznam, který odpovídají jen málo, pokud vůbec nějaké, společnosti v historii. "Firma je diverzifikována v celém odvětví zdravotnických potřeb, farmaceutických a spotřebních výrobků. Mezi ně patří názvy domácností, jako jsou Tylenol, Band-Aid, Stayfree, Carefree, KY, Splenda, Neutrogena, Benadryl, Sudafed, Listerine, Visine, Lubriderm a Neosporin. olej.

Ve srovnání se S & P 500 se akcie v současné době obchodují s nižším poměrem cena / výnos, nižší poměr ceny k peněžnímu toku, nižší poměr ceny a ceny a vyšší výnosy z dividend, a to vše při dosažení mnohem vyšší návratnosti aktiv a návratnosti vlastního kapitálu než u průměrné veřejně obchodované společnosti!

Investování je hra vážení kurzů a snižování rizika.

Můžete zaručit, že porazíte trh? Ne. Můžete však zvýšit šance, že se to stane tím, že se zaměříte na společnosti, které mají srovnatelné profily - zavedené historie, management s obrovským finančním zájmem ve firmě, historie výkonu trestu, disciplína při navracení přebytečného kapitálu akcionářům prostřednictvím hotovostních dividend a výkup akcií, jakož i soustředěný příležitost pro budoucí růst. Jedná se o akcie, které mají větší šance na složení nepřerušeného, ​​což znamená, že méně vašich peněz jde do provizí, šíření makléřů, daní z kapitálových výnosů a dalších výdajů na tření. Tato malá výhoda může vést k obrovskému zisku vaší čisté hodnoty; jen o 3% více ročně, za investiční život (např. padesát let) je trojnásobek bohatství!

Největší výzvou je skutečnost, že jen velmi málo firem je schopno udržet vysoké výnosy z vlastního kapitálu po značnou dobu v důsledku úchvatné bezohlednosti kapitalismu.Samozřejmě, že jako spotřebitelé všichni těžíme z toho ve formě vyšší životní úrovně díky nižším nákladům, ale pro vlastníky to může znamenat volatilitu a finanční překážku. To je důvod, proč se musíte uvnitř sebe setkat s otázkou, jak přesně je konkurenceschopný "příkop" společnosti, a to do svého oceňování.

Myslíte si, že někdo bude moci Coca-Cola zrušit jako dominantní společnost na výrobu nealkoholických nápojů na světě? A co Microsoft? Ty by se zdály být zranitelnější než první, ale oba jsou mnohem lépe než okrajová ocelářská společnost, která se snaží vydělat zisk v komoditním podnikání s malou nebo žádnou cenovou silou a málo případně překážkami vstupu.

Další informace

Tento článek je součástí průvodce Jak získat bohatství pro nové investory. Další informace o tom, jak převzít kontrolu nad svými financemi, generovat pasivní příjmy, ovládat svůj dluh a stát se finančně nezávislým, přečtěte si, jak se dostat do bohatství - průvodce bohatstvím.