Definice, strategie a příklady defenzivních sektorů

Investoři, kteří hledají fondy defenzivního sektoru, s největší pravděpodobností chtějí investovat do sektorů, které mohou dosahovat lepší výkonnosti než všeobecné tržní indexy při špatných nebo klesajících ekonomických a tržních podmínkách, jako je recese nebo medvědí trh, resp. Kvůli této potenciální odolnosti se tyto sektory nazývají "defenzivní".

Defenzivní strategie sektorových fondů

Sektorové fondy se zaměřují na konkrétní odvětví, sociální cíle nebo průmysl, jako je zdravotnictví, nemovitosti nebo technologie.

Jejich investičním cílem je poskytnout koncentrovanou expozici konkrétním průmyslovým skupinám nazývaným odvětví.

Základní myšlenkou defenzivního investování je ochrana (obhajoba) před výrazným poklesem cen akcií, který je spojen s tržními korekcemi. Například v obtížných ekonomických obdobích spotřebitelé zpravidla snižují výdaje na luxusní zboží, jako jsou zábava, cestování a oblečení na vysoké úrovni, a kupují pouze to, co potřebují, jako jsou jídlo, zdravotní péče a základní služby.

- 9 -> Čtyři příklady defenzivních sektorů

Zde jsou primární sektory, které se považují za defenzivní zásoby:

Odvětví spotřebitelských spotřebičů: Spotřební spotřebiče, známé také jako spotřební necyklické zásoby, protože mají tendenci udržovat vyšší cenovou stabilitu na trhu nižší než ostatní akcie, jako jsou růstové zásoby nebo cyklické zásoby spotřebitelů. Například během období recese spotřebitelé stále potřebují sponky, jako jsou obiloviny a mléko, nebo dokonce mohou zvýšit spotřebu takzvaných výrobků "hromadného zboží", jako jsou cigarety a alkohol. Vědomí toho, mnoho investorů koupí obranné akcie, pokud se domnívají, že recese pravděpodobně nastane v krátkodobém horizontu.

Sektor zdravotnictví: Jedná se o široký obranný sektor. Dokonce i osoba bez investičních zkušeností může uvažovat o určité oblasti zdravotnictví, jako jsou nemocniční konglomeráty, institucionální služby, pojišťovny, výrobci léků, biomedicínské společnosti nebo výrobci lékařských přístrojů. Příklady zahrnují firmy Pfizer, UnitedHealthcare, Cigna Corp, Abbott Laboratories a HCA Holdings, Inc. Jedná se o společnosti, které nabízejí produkty nebo služby, které mohou spotřebitelé nadále nakupovat v náročných ekonomických časech, protože zdraví je vysoká priorita a lidé stále potřebují navštívit lékaře a koupit léky v těžkých časech. To je důvod, proč zdraví je obranný sektor.

1. Odvětví veřejných služeb: Už jste obeznámeni s nástroji ve vašem každodenním životě a pravděpodobné, že termín bude spojen s vašimi "účty za veřejné služby". Užitkové zásoby jsou považovány za defenzivní, protože spotřebitelé během recese stále potřebují užitečné služby jako plyn, telefon a elektrické. Vědomí toho, mnoho investorů koupí obranné akcie, pokud se domnívají, že recese pravděpodobně nastane v krátkodobém horizontu.
2. Odvětví komodit: Komodity jsou spíše kvalifikovány jako aktiva než jako průmyslová odvětví, ale mohou sloužit podobnému účelu jako obranná akcie. Příklady komoditních surovin zahrnují ropu, uhlí, kukuřici, čaj, rýži, zlato a stříbro. Ne všechny tyto základní výrobky jsou defi- nivní podle definice, ale stále mají potenciál udržovat cenovou stabilitu během recesního prostředí. Například zlato může růst cen za hospodářských útlumů, protože investoři ho vnímají jako "bezpečnou" alternativu k akciím nebo měnám v takových nejistých prostředích.
3. Odmítnutí odpovědnosti: Informace na těchto stránkách jsou poskytovány pouze pro účely diskuse a neměly by být považovány za investiční poradenství. Za žádných okolností tato informace nepředstavuje doporučení kupovat nebo prodávat cenné papíry.