S & P 400 Definice indexu Střední hodnota zásob

Co jsou akcie střednědobé akcií a proč by se o ně měli investoři starat? Pokud jste začínajícím investorem, věnujte pozornost definici S & P Midcap 400. Začátečníci a pokročilí investoři budou mít zájem o komplexní 15letou analýzu výkonu a srovnání ve druhé části tohoto článku.

Definice indexu S & P Mid Capu

Index S & P Midcap 400, také známý jako S & P 400, je index složený z akcií USA v oblasti středního kapitalizace.

Podle standardu Standard & Poor's "S & P MidCap 400® poskytuje investorům referenční hodnotu pro středně velké společnosti. Index pokrývá více než 7% amerického akciového trhu a snaží se zůstat přesné měření středně velkých společností, které odrážejí charakteristiky rizika a návratnosti širšího vesmíru ve středních čepicích. "

Podle společnosti Morningstar je "rozsah střední kapitalizace" od tržní hodnoty 200 až 5 miliard dolarů. To může znít velké, ale společnosti nejsou všeobecně známy, dokud nedosáhnou vícestupňové značky. Pro reference a srovnání mohou zásoby se středním kapitálem zahrnovat některé společnosti, o kterých jste možná slyšeli, jako je celý trh potravin, zatímco velká společnost s velkou kapitalizací, jako je Wal-Mart, je mnohem větší v kapitalizaci (230 miliard dolarů v roce 2012). Společnosti s malou kapitalizací nejsou všeobecně známé názvy.

- S & P 500 vs. S & P 400 vs Russell 2000 Indexy

Možná vás překvapí historická výkonnost middle stock indexu ve srovnání se S & P 500 (akcie s velkým limitem) a Russell 2000 (zásoby s malým limitem).

Pod pojmem grafy se mi podělíme o některé myšlenky:

Indexové jméno

3-Yr Return	5-Yr Return	10-Yr Return	S & P 500	10. 9%
13. 4%	6. 4%	9. 3%	S & P 400	9. 5%
13. 5%	7. 5%	6. 9%	Russell 2000	7. 9%
13. 1%	6. 9%	8. 6%		Všechny výše uvedené údaje představují roční výnosy k 31.1.2017. Údaje Morningstar, Inc., Vanguard (VIMSX pro Mid Cap 400) a iShares (IWM pro Russell 2000). Výkonnost v minulosti není zárukou budoucích výsledků.

Analýza výkonu akcií ve středních kapitálech

Prvním bodem, který učiním, je, že akcie se středním výnosem překonávají dlouhodobé výnosy z cenných papírů s velkými a malými čepy, o čemž svědčí 15letá roční výnosnost. Dokonce i když čtete tyto měsíce nebo roky v budoucnu, čísla jsou docela povědomí. Tyto výnosy, dosahující až 15 let, jsou významné a smysluplné z několika dalších důvodů:

Pět let, končící 31. lednem 2017, pokrývá většinu býčího trhu od 9. března 2009. Obnova z Velké recese výrazně upřednostňovala akcie ve středním limitu. Zásoby s malým limitem často vedou k výnosům.Tentokrát ne.

15letý výnos, který se datuje do roku 2000, zachycuje medvědí trh v letech 2007-2008 a většinu ze dvou býčích trhů na obou stranách medvěda.

• Opět je důležité, že S & P MidCap 400 Index překonal S & P 500 Index (velké cap akcie) a (small-cap akcie) Russell 2000 významně během období 15 let, což představuje neuvěřitelně rozmanité průřez hospodářských a tržních podmínek.
• Klíčoví klienti a upozornění na investování do středních kapitálových akcií
• Střednědobá akcie představují "sladké místo" investování, protože mnoho z největších akvizic v posledních 10 až 20 letech bylo střednědobé, které byly zakoupeny v akvizicích fúzí typu "blockbuster".

Také akcie s velkým limitem (S & P 500) obsahují největší démonizovaný sektor s největším postižením za posledních deset let, finanční zásoby. Konečně, akcie s malým limitem se do značné míry potýkají se stigmatem, že jsou "oblastí s vyšším rizikem" a neuvěřitelné výkyvy cen nahoru a dolů posunuly akcie s malým limitem v krajních prodejních prostředích.

A v souhrnu, akcie ve středním limitu nemusí v nadcházejících patnácti letech nadále ovládat své postavení, protože, jak Mark Twain tak výmluvně prohlásil, "Historie se neopakuje, ale rýmuje se". Investoři, kteří chtějí dodat rozmanitost při vytváření agresivního portfolia vzájemných fondů, by si určitě měli pečlivě prohlédnout střednědobé akciové fondy, zejména indexové fondy a burzovní fondy (ETF).

Prostředky se středním kapitálem mohou být součástí diverzifikovaného portfolia, které zahrnuje i další podíly z různých kategorií a tříd aktiv.

Odmítnutí odpovědnosti: Informace na těchto stránkách jsou poskytovány pouze pro účely diskuse a neměly by být považovány za investiční poradenství. Za žádných okolností tato informace nepředstavuje doporučení kupovat nebo prodávat cenné papíry.